Perusahaan tersebut telah menunjuk China International Capital Corp (CICC) dan Bank of America sebagai sponsor bersama untuk mempersiapkan apa yang disebut penyerahan formulir A1, kata sumber tersebut. Kecuali jika terjadi gangguan pasar, saham tersebut dapat mulai diperdagangkan awal tahun depan, sesuai dengan jadwal umum IPO lokal, tambah mereka.
IPO ini dapat mengumpulkan lebih dari US$1 miliar tergantung pada perubahan kondisi pasar, kata mereka. Berdasarkan proposal yang ada saat ini, hal ini bisa menjadi salah satu yang terbesar dalam sejarah. Belum ada IPO bernilai miliaran dolar di Hong Kong sejak kesepakatan China Tourism Group Duty Free senilai US$2,3 miliar pada Agustus 2022.
CICC, Bank of America dan Midea menolak berkomentar ketika dihubungi oleh Post.
Midea Group didirikan di Foshan di provinsi Guangdong selatan pada tahun 1968 oleh taipan He Xiangjian, yang keluarganya memiliki kekayaan sebesar US$22,9 miliar menurut Forbes. Kelompok ini membuat peralatan rumah tangga, serta sistem pemanas, ventilasi, dan pendingin udara. Menurut data Bloomberg, perusahaan ini merupakan pembuat peralatan rumah tangga terbesar berdasarkan nilai pasar dan pendapatan tahunan.
“Keputusan untuk melakukan pencatatan ganda di Hong Kong akan menjadi dorongan besar bagi lemahnya pasar IPO di kota tersebut,” kata Tom Chan Pak-lam, presiden tetap Institute of Securities Dealers. “Perusahaan-perusahaan daratan yang berkualitas tinggi masih menyukai Hong Kong sebagai platform untuk memperoleh dana dari investor internasional.”
Investor akan menyambut baik IPO Midea, mengingat statusnya sebagai pemimpin pasar di Tiongkok daratan dan kinerja keuangannya yang kuat, kata Chan. Lampu hijau IPO dari regulator Tiongkok juga akan menunjukkan dukungan Beijing terhadap Hong Kong sebagai pusat keuangan internasional, tambahnya.
Dewan Grup Midea menyetujui penawaran saham H pada tanggal 18 September, bertepatan dengan peringatan 10 tahun pencatatan sahamnya di Shenzhen, menurut pengajuan ke Bursa Efek Shenzhen. Perusahaan ini diharapkan dapat dicatatkan di Hong Kong dalam waktu 18 bulan setelah mendapat persetujuan dari pemegang saham. Belum ada rincian mengenai jumlah saham atau pendapatan yang diharapkan.
“Perusahaan telah melakukan analisis komprehensif dan memutuskan untuk menerbitkan saham H untuk dicatatkan dalam upaya memperkuat dan memperdalam strategi pengembangan global kami,” kata Midea dalam pengajuannya. Rencana tersebut akan membantu mendanai penelitian dan pengembangan di bidang otomasi, robotika, dan inovasi peralatan rumah pintar, tambahnya.
Perusahaan menyelesaikan pembelian Kuka AG, pembuat robot industri yang terdaftar di Frankfurt, antara tahun 2016 dan November 2022 senilai 4,5 miliar euro (US$4,79 miliar) dan kemudian menjadikannya swasta. Transaksi ini merupakan pengambilalihan terbesar sebuah perusahaan Jerman oleh investor Tiongkok.
Rencana pencatatan di Hong Kong sesuai dengan strategi bisnis grup untuk menjangkau lebih banyak konsumen akhir di seluruh dunia, menurut sumber. Pendapatan tahunan Midea meningkat sekitar 1 persen menjadi 345,71 miliar yuan (US$47,3 miliar) pada tahun lalu, sementara laba meningkat 3,4 persen menjadi 29,6 miliar yuan.
Midea membuka pabrik produksi luar negeri pertamanya di Vietnam pada tahun 2007 dan sejak itu berkembang pesat secara global. Dengan lebih dari 166.000 karyawan, perusahaan ini memiliki lebih dari 30 pusat produksi global seperti Vietnam, Belarus, Mesir, dan Brasil, serta hadir di hampir 200 negara, termasuk Amerika Serikat dan Timur Tengah.
Di Shenzhen, saham Midea Group telah meningkat 8,6 persen tahun ini. Investor asing memiliki 1,8 miliar saham pada hari Rabu, atau 25,77 persen modalnya, dari pembelian melalui skema Stock Connect, menurut data bursa.
“Pencatatan saham di Hong Kong akan memudahkan Midea untuk diperdagangkan oleh lebih banyak investor global di Hong Kong,” kata Louis Tse Ming-kwong, direktur pelaksana Wealthy Securities, broker yang berbasis di Hong Kong. “Investor haus akan IPO berkualitas tinggi. Dengan keuntungan yang besar dan merek yang terkenal, Midea diperkirakan akan menjadi produk yang laris.”